琏升科技:华兴会计师事务所关于对《琏升科技股份有限公司的年报问询函》有关问题的答复

【摘要】w关于对《琏升科技股份有限公司的年报问询函》有关问题的答复华兴专字[2024]23013420077号华兴会计师事务所（特殊普通合伙）关于对《琏升科技股份有限公司的年报问询函》有关问题的答复华兴专字[2024]23013420077号深圳证...

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    关于对《琏升科技股份有限公司的

      年报问询函》有关问题的答复

                        华兴专字[2024]23013420077 号

            华兴会计师事务所（特殊普通合伙）


          关于对《琏升科技股份有限公司的

            年报问询函》有关问题的答复

                                                  华兴专字[2024]23013420077 号
深圳证券交易所创业板公司管理部：

    贵所下发的创业板年报问询函【2024】第 7 号《关于对琏升科技股份有限公司的年报
问询函》（以下简称“年报问询函”）已收悉。我们作为琏升科技股份有限公司（以下简称琏升科技或公司）的审计机构针对上述年报问询函中要求会计师发表意见的问题，回复如下：

    1.报告期内，你公司跨界从事光伏电池业务，实现营业收入 6,380.37 万元，毛利率
14.32%。截至报告期末，你公司电池生产线实际产能为 1.2GW/年，产量为 195.58MW，在建产能 2.6GW/年。你公司表示公司光伏电池产品获得客户认可，已陆续获得异质结电池片订单。请你公司：

    （1）结合公司光伏电池业务主要客户、产品结构、主要技术参数、产品价格、成本结构、结算方式及周期等，分析说明你公司光伏电池业务毛利率水平是否处于行业合理水平，是否会随产能利用率提高发生明显变化。请会计师核查并发表明确意见。

    公司回复：

    一、结合公司光伏电池业务主要客户、产品结构、主要技术参数、产品价格、成本结构、结算方式及周期等，分析说明你公司光伏电池业务毛利率水平是否处于行业合理水平，是否会随产能利用率提高发生明显变化。

  1、产品介绍

  公司光伏电池业务主要产品为高效异质结电池，采用 G12 半片硅片（210mm*105mm 全
方片），双面微晶技术、0BB、银包铜技术已全面应用于公司产品中，公司异质结电池片量
产平均转化效率达 25.50%，主要产品如下：

  公司太阳能电池获得客户认可，已陆续获得异质结电池片订单。目前公司的主要客户有山东泉为新能源科技有限公司、江苏国晟世安新能源有限公司、安徽华晟新能源科技股份有限公司，公司分别与之签订 150MW、700MW、1000MW 框架合同。在与客户进行结算时，公司主要采用银行转账或银行承兑票据的结算方式，结算周期则综合考虑与客户的战略合作关系、商务谈判的条件、客户的信用状况以及订单规模大小等因素，以确保在控制交易风险的同时，推动商业合作的持续发展。对于企业规模较小和订单量不大的客户采用先收款后发货的方式，对于长期合作、企业规模较大且信用优良的客户，一般设定 45 天到 6 个月不等的信用账期，以支持并加强与客户的合作伙伴关系。

  2、产品价格

  公司主要向市场提供异质结电池，异质结电池基于其产品特点获得了一定的市场溢价，
根据 SOLARZOOM 光储亿家 2024 年 1 月 4 日价格监测，P 型电池单晶 G12 电池价格落在 0.36-
0.38 元/W；高效 Topcon 电池价格相对平稳在 0.45-0.47 元/W；HJT 电池方面，当前市场国
内 HJT 产能有限，部分销售价格在 0.65 元/W 以上。公司太阳能电池产品采用市场化定价
机制，不同销售时点价格不同，公司参考市场价格与客户协商确定交易价格。2023 年公司
太阳能电池产品平均售价 0.73 元/W（含税）。

  3、成本结构

  公司 2023 年太阳能电池产品成本结构如下：

            成本项目                        金额（万元）                        成本占比

 直接材料成本                                              4,519.22                            82.67%

 直接人工成本                                                239.50                            4.38%

 制造费用                                                    707.87                            12.95%

 其中：能耗成本                                              251.11                            4.59%

 折旧成本                                                    398.75                            7.29%

              合计                                        5,466.59                          100.00%

    注：以上成本系按 8GW 设计产能 100%达产计算的标准成本，超过标准成本的 3,360.67 万元计入在建工程。

  4、毛利率与同行业对比

                        公司名称                                            毛利率

 爱旭股份                                                                    19.72%

 （股票代码 600732）

 东方日升                                                                    14.93%

 （股票代码 300118）

 钧达股份                                                                    17.76%

 （股票代码 002865）

 公司光伏电池业务                                                            14.32%

    注：同行业数据取自 2023 年第三季度报告 1-9 月数据。


  公司光伏电池业务毛利率水平与同行业基本一致，较同行业上市公司前三季度的毛利率水平略低，主要系公司对外销售产品集中在第四季度，而第四季度产品的行业平均销售价格较前三季度略有下降所致。

  5、公司光伏电池业务毛利率是否会随产能利用率提高发生明显变化

  公司 2023 年度光伏电池业务毛利率计算公式如下：

  2023 年度毛利率=

  公司眉山异质结（HJT）电池项目从 2023 年 1 月 28 日建设动工，2023 年 8 月 22 日实
现首片下线，开始试生产、产能爬坡，并于 2023 年 12 月底 1.2GW 生产线产能爬坡结束，
将生产线设备由在建工程结转入固定资产。从实现首片下线至在建工程转入固定资产之间属于试生产期间，即公司 2023 年均处于试生产期间。

  2023 年度即试生产期间，公司存货成本的归集、计量及结转，按照《企业会计准则》及《监管规则适用指引——会计类 3 号》规定：“试运行产出的有关产品或副产品在对外销售前，符合存货准则规定的应当确认为存货。存货成本包括直接材料、直接人工以及按照一定方法分配的制造费用，是企业正常设计生产能力下的必要合理支出；固定资产达到预定可使用状态前试生产的存货，应以正常设计生产能力下的必要合理支出为基础，确认相关存货成本，试运行期间实际投入金额超出存货成本的部分计入在建工程”，具体处理如下：

  （1）在产出合格产品时，将其确认为库存商品，其中：材料成本按正常耗用归集，直接人工和制造费用按照系统、合理的方式分摊。其中，对于计算分摊至库存商品的直接人工和制造费用，公司以标准产能 8GW 充分达产时的必要合理支出为基础进行分摊，超出部分计入在建工程；


  （2）已确认的库存商品在实现销售时，确认产品销售收入并结转营业成本。

  因此，公司 2023 年度的光伏电池业务毛利率水平趋近于同行业上市公司。

  综上所述，公司试生产期间的会计处理符合会计准则及《监管规则适用指引——会计类 3 号》的规定，2023 年太阳能电池成本为设计产能 100%达产的标准成本，以此为基础计算出来的产品毛利率不会随产能利用率的变化发生重大变化。但随着公司结束试运行期间，2024 年光伏电池的产品成本将开始以实际发生成本为基础进行核算，产品毛利率将会随产能利用率的变化而变化。假设销售价格保持稳定，当产能利用率得到充分释放时，产量的提升将会摊薄固定成本及半变动成本在产品成本中的占比，降低产品单位成本，从而提高产品毛利率；反之，当产能利用率未得到充分释放时，光伏电池产品的单位成本将提高，公司光伏电池业务毛利率将会下降，甚至为负数。根据可行性研究报告公司设计产能 8GW的毛利率为 14.32%，假设收入、直接材料单耗与单价、固定成本（人工、水电、折旧及其他制造费用）总额保持不变，产能利用率每下降 10%，毛利率至少下降 1.58%。

  公司一季度由于产线工艺改造以及生产排期安排，产能利用率为 31.41%。一季度实际生产电池片产品 94.22MW，销售约 44.67MW，平均售价 0.61W/元，产能利用率较低，提醒投资者注意风险。

  如果公司产能利用率长期偏低、市场开拓不能够很好的与新增产能相匹配，相关固定成本使得公司光伏电池产品单位产品上升，公司毛利率下滑，固定资产和在建工程存在减值风险，将对公司未来的经营状况带来不利影响。公司将加强市场开拓力度，提高公司在行业内的市场占有率，有效的消化新增产能，降低利用率不足的风险。


    会计师回复：

    核查结论：

  经核查，我们认为，公司试生产期间的会计处理符合企业会计准则及《监管规则适用指引——会计类 3 号》的规定。公司 2023 年度根据可行性研究报告中设计产能计算的毛利率水平处于行业合理水平，未来，公司的毛利率水平会随实际产能利用率的变化发生明显变化，产能利用率越低，毛利率水平也越低。

    2.报告期末，你公司固定资产期末账面价值 12.92亿元，较 2023年9月末增长 192.20%，
占资产总额的比重为 37.40%，在建工程账面价值从期初的 0 元增长至 7.75 亿元，占资产
总额的比重为 22.43%。上述固定资产及在建工程主要为眉山丹棱基地建设所需，请你公司：
    （1）按资产类别列示期末固定资产明细情况，包括但不限于置放地点、用途、取得时间、取得方式、采购对手方、是否闲置、账面原值、累计折旧及减值、账面价值等，并结合你公司光伏业务经营模式及预期业绩等说明固定资产周转率是否和同行业公司存在较大差异、减值准备计提是否充分、及时。

    （2）按资产类别列示期末在建工程明细情况，包括但不限于置放地点、用途、取得时间、取得方式、采购对手方，并说明相关工程具体建设进度及是否与计划匹配、项目可行性是否发生变化，减值准备计提是否充分、及时。

    请会计师对上述问题发表核查意见，说明对公司固定资产和在建工程真实性、准确性、所有权归属情况所执行的审计程序及其有效性，并结合相关资产盘点核验、物流资金流核查情况等报备所取得的关键审计证据。

    公司回复：


    一、按资产类别列示期末固定资产明细情况，包括但不限于置放地点、用途、取得时间、取得方式、采购对手方、是否闲置、账面原值、累计折旧及减值、账面价值等，并结合你公司光伏业务经营