京北方:2022年4月19日-4月21日投资者关系活动记录表

【摘要】京北方信息技术股份有限公司投资者关系活动记录表编号：2022-009投资者关系活动类别特定对象调研分析师会议媒体采访业绩说明会新闻发布会路演活动现场参观其他电话会议活动参与人员被接待人员：中域投资袁鸿...

京北方信息技术股份有限公司
投资者关系活动记录表
编号： 2022-009
投 资 者 关 系 活
动类别
特定对象调研 分析师会议
媒体采访 业绩说明会
新闻发布会 路演活动
现场参观
其他 电话会议
活动参与人员
被接待人员：
中域投资 袁鸿涛 磐厚投资 叶长青
中邮人寿 朱战宇 朋元资管 秦健丽
中意资管 臧怡 民生加银 刘霄汉
中信证券 王晗 米仓资管 管晶鑫
中信建投 徐博 龙远投资 李声农
中纬资产 董一平 聆泽投资 翟云龙
中欧基金 刘金辉 瓴辉投资 列祐民
中欧基金 许文星 凯曼 卢旭
中科沃土 黄艺明 开源证券 陈宝健
中科沃土 孟禄程 开源证券 闫宁
中科沃土 彭上 景泰利丰 吕伟志
中金资产 冯达 旌安投资 孔凡熔
中金基金 许忠海 交银人寿 陈建新
中金基金 林于汕 建信养老 高月
中海基金 邱红丽 建信基金 许杰
中电科 常昱磊 嘉实基金 谢泽林
长信基金 孙亦民 混沌投资 杨欣怡
长江资管 姚远 惠升基金 孙庆
长见投资 唐祝益 汇泉基金 周晓东
泽铭投资 安晓东 华商基金 金曦
云南信托 高洪涛 华安基金 尚志民
源乘投资 胡亚男 鸿道投资 方云龙
银叶投资 曾繁锋 红华资本 罗磊
银华基金 王利刚 弘毅远方 赵阳
兴证国际 刘思岐 恒泰证券 李国荣
兴银基金 劳开骏 和谐汇一 周园园
兴业证券 邵伟 灏浚投资 柯海平
兴业证券 蒋佳霖 海通证券 刘蓬勃
信泰人寿 刘跃 国泰君安 刘慧慧信诚基金 王颖 国泰财保 曲南
新华资管 袁海宇 国寿安保 谭峰英
新华养老 邱颖 国寿安保 张帆
香港马可波罗至真 Huang Chen 国华兴益 刘旭明
香港惠理基金 许汪洋 国华兴益 赵静盟
西证创投 张轶乾 国华人寿 陈图南
西部证券 肖英钊 光大证券 张曦光
天风证券 陈矣骄 工银瑞信 王浩
天风证券 缪欣君 高致投资 王雨晴
天风证券 崔琳雪 富蘭克林華美 陈宏毅
天风证券 李璞玉 富国基金 于苏枫
泰达宏利 赖庆鑫 富国基金 张洋
太平资产 赵洋 丰岭资本 李涛
太平基金 史闫刚 东方证券 张开元
世纪证券 顾少华 东方睿石 唐谷军
生命保险 陈启航 东方基金 朱翔
上银基金 卢扬 东方基金 孙嘉琦
山西证券 章海默 东财基金 包戈然
若川资本 胡小军 旦恩先锋 王冠华
瑞锐投资 陈洪 创金合信 陆迪
融通基金 张鹏 财通资管 邓芳程
人保资管 张显宁 渤海汇金 徐中华
清和泉资管 唐玉堂 博笃投资 叶秉喜
勤辰私募 钱玥 北拓资本 王浩
前海登程 于骏晨 保银投资 张煊
浦银安盛 黄星霖 白犀资管 于昀田
平安证券 李峰 平安养老 丁平
UBS Asset Management (Hong Kong) Limited 王宇轩
Marco Polo Pure Asset Management Chris Tang
Guosen Securities (HK) Eric Qiu
公司接待人员：
董事长兼总经理费振勇先生
副总经理兼董事会秘书刘颖女士
副总经理兼财务总监徐静波先生
时间
2022 年 4 月 19 日-4 月 21 日
地点
北京市
形式 口头
交 流 内 容 及 具
体问答记录
一、 公司情况介绍
公司是信息科技驱动的金融 IT 综合服务提供商， 主要向以银行为主的金融机
构提供信息技术服务和业务流程外包服务。 2021 年度来自银行业的收入占比为
88.56%， 2022 年第一季度收入占比为 87.19%。1、 经营业绩
2021 年度， 公司实现营业收入 30.54 亿元， 同比增长 33.22%， 实现净利润 2.30
亿元， 同比下滑 16.51%。 2021 年度公司净利润下滑主要原因包括以下几点： 一是
基于在手订单和对行业发展趋势研判， 为提前布局未来关键赛道， 公司 2021 年采
取了积极的招人策略， 特别是信息技术服务板块， 大量引进中高端人才， 人力成
本上升较快。 工业和信息化部《2021 年软件和信息技术服务业统计公报》 显示，
2021 年我国软件业从业人员平均人数同比增长 7.4%， 工资总额同比增长 15.0%，
工资增幅远超人数增幅。 二是自上市以来公司持续加大研发投入， 研发费用增速
较快。 三是 2020 年疫情爆发初期， 国家政策扶持力度较大， 对利润端利好， 导致
2020 年基数较高。
2022 年第一季度实现营业收入 8.33 亿元， 同比增长 20.12%。 实现净利润 0.24
亿元， 同比下滑 53.82%。 2022 年第一季度利润下滑主要原因是疫情在全国内多点
爆发， 导致公司部分区域的部分项目停工或受到不同程度的影响， 且疫情地区客
户新增需求暂缓释放， 而人力成本刚性支出。 此外， 还有几个大项目还在前期组
建期， 尚未实现盈利。
从长期来看， 2018-2021 年公司营业收入复合增长率为 35.56%， 净利润复合
增长率为 43.48%， 净利润增速快于营收增速， 公司经营业绩仍处于高速增长通道。
未来， 公司将尽快消化人力成本上升的不利因素， 通过新签合同涨价、 提高产品
化程度、 业务结构转型、 提高人均能效、 控制各类成本支出等一系列手段来提高
毛利率， 使得收入增长与利润增长相匹配。
2、 业务结构转型
公司近几年来持续进行业务结构转型， 成效显著。
公司信息技术服务业务高速增长， 2021 年实现营业收入 18.26 亿元， 同比增
长 47.59%， 占公司总收入的比重为 59.78%， 截至 2022 年第一季度末， 占比进一
步提升至 61.94%， 是公司目前主要业态。 其中收入最大的是软件及数字化转型服
务， 增长最快的是软件产品及解决方案。软件产品及解决方案 2021 年实现收入 4.92
亿元， 同比增长 76.64%， 占公司营收的比重达 16.12%， 到 2022 年第一季度末占
比达 17.67%， 这是公司持续打造第二增长曲线， 取得的良好成果。
业务流程外包业务保持稳健增长， 2021 年实现营业收入 12.28 亿元， 同比增
长 16.39%； 其中客户服务及数字化营销产品线是公司重点发展业务， 实现收入 5.21
亿元， 同比增长 28.82%。
3、 客户突破
2021 年突破了最后一家股份制商业银行， 实现了国有六大行和十二家股份制
商业银行的全覆盖。 2021 年度来自国有六大行的收入同比增长 30.87%， 占公司总
收入的 63.93%； 来自十二家股份制商业银行的收入同比增长 35.34%， 占公司总收
入的 15.29%。
公司继续凭借在大型商业银行积累的产品和服务优势、 对行业的深刻理解和
洞见， 大力拓展中小银行、 非银金融、 非金融机构客户， 2021 年新增法人客户 63
家。 其中， 中小银行客户 20 家， 非银金融客户 21 家， 非金融机构客户 21 家。 来
自中小银行的收入同比增长 34.53%， 占公司总收入的 7.32%； 来自非银金融机构、
非金融机构的收入占比均超过了 5%。 2022 年第一季度新突破客户 7 家， 来自中小
银行收入超过 8%， 来自非银金融客户、 非金融客户收入也保持在 6%以上。
4、 研发创新
公司的发展战略是“资本聚集人才， 人才驱动技术， 技术驱动创新， 创新驱动发展” ， 近几年公司研发投入都处于高增通道。 2021 年公司研发费用为 2.81 亿
元， 占收入的比重为 9.20%， 同比增长 45.69%。 公司研发投入主要集中在两个维
度， 一是对人工智能、 区块链、 云计算、 隐私计算和大数据等先进高端技术的研
发及其应用场景的实验， 二是创新产品和解决方案的梳理及落地实施。 近三年公
司新申请 10 项专利， 获得 6 项专利授权， 62 项软件著作权。 2021 年公司获得发
明专利授权 5 项， 软件著作权 28 项。 截至 2021 年年末， 公司累计持有 25 项专利
授权和 146 项软件著作权。 公司持续进行研发投入除了陆续转化为知识产权外，
也形成了诸多优势产品。 公司云测试管理平台是一款通用型产品， 已经实现功能
测试、 性能测试、 真机测试、 远程测试等功能， 有近二十个项目成功落地， 公司
正在稳步推进面向非金融行业的公有云版本， 探索订阅式模式， 布局跨越式发展
新路径。 基于区块链的供应链金融系统已经完成开发进入测试阶段。 在数字人民
币领域， 公司形成了完整的解决方案， 即数字人民币统一接入和结算系统以及数
字人民币智能合约平台。
5、 在手订单
2020 年年末， 公司信息技术服务板块已签约合同额 34.46 亿， 2021 年年末，
信息技术服务板块已签约合同额 45.22 亿， 同比增长 31.24%。 2022 年第一季度末，
信息技术服务板块已签约合同额 45.73 亿。 充足的在手订单为公司的发展奠定了坚
实基础。
6、 行业发展趋势
在金融信创和数字化转型双重因素推动下， 包括数字人民币未来大范围推广，
我们认为未来 3-5 年行业需求还会持续放量。
IDC预测银行IT解决方案市场2021年到2025年的年均复合增长率为14.64%；
2020 年银行业信息科技资金总投入为 2078 亿元， 同比增长 20％。 2021 年国有六
大银行信息科技投入总量达 1,074.93 亿元， 同比增长 10.77%， 近两年信息科技投
入复合增速为 22.46%； 8 家股份制银行 2021 年年报显示信息科技投入总量为
479.24 亿元， 同比增长 17.02%。
7、 未来发展战略
在产品层面， 公司将持续加大在大数据、 云计算、 人工智能、 区块链、 隐私
计算等领域的研发投入， 推出更多的软件产品和解决方案， 不断迭代优化优势产
品和解决方案， 努力打造第二增长曲线， 从传统 IT 服务向软件产品和解决方案转
型， 并且持续打磨产品， 实现通用产品上云， 培育第三增长曲线。 在客户层面，
公司将继续巩固和扩大国有大型商业银行及股份制商业银行的合作范围和规模；
同时， 基于国有大行的服务经验， 持续抽象、 提炼解决方案和服务产品， 大力拓
展中小银行、 非银金融机构业务， 重点关注央企等非金融机构数字化转型的业务
机会， 开拓新的市场空间， 积极把握行业高增需求， 努力实现营收、 净利润高质
量增长。
二、 问答环节主要提问
1、 公司净利润下降是什么原因？ 公司今年盈利能力？
回复： 公司利润增速下降主要原因是人力成本增速较快和研发投入较大， 从 2021
年半年报已经开始有所体现， 利润下滑在公司意料之中。 虽然人力成本上升和加
大研发投入短期内对公司带来不利影响， 但长期来看是为公司持续性增长奠定基
础。 从公司 3 月份数据来看， 人均创收和人均成本的增幅差额在收窄， 毛利率有所提升， 和 1、 2 月份数据相比已经有了很大的改善。 预计今年 3 季度末左右， 毛
利率恢复到正常水平。
2、 疫情对公司经营情况影响程度有多大？
回复： 疫情对收入影响相对较小， 大约 3-5 个百分点。 在信息技术服务板块， 大行
对疫情应对措施较为充分， 基础设施完备， 风险控制能力强， 可通过远程办公等
方式继续开展业务， 受疫情影响较大的主要是中小银行、 非银行金融和非金融客
户。 公司核心客户是国有六大行业银行和十二家股份制商业银行， 因此， 该板块
受到影响较小。 业务流程外包板块则由于业务属性无法进行远程办公， 对收入整
体影响较大。 疫情对净利润影响较大， 主要因为在疫情影响较大